Bir dilencinin malikane kapısında inildemesiyle başlar masal. Kimin masal kimin gerçek hikayeler sevdiği gözünden okunamaz ya, bu malikane sahibi de masalı seviyor işte. Ve anlatılmasını istiyor yeni dilenci, eski Şövalye Lancelot‘tan kendi zamanını, yaşadıklarını ve Kral Arthur‘un Yuvarlak Masa Şövalyeleri‘nin ters yüz edilmiş hallerini ya da Hektor ile Aşil‘in ‘masalsı‘ hikayesini... Başlıyor dilenci-şövalye de güzeller güzeli Elaine‘nin yardımıyla masallarını anlatmaya ve yedikleri içtikleri yanlarında kâr kalarak!...